El mercado local tendrá nuevas alternativas para quienes buscan diversificar su cartera y acceder a distintos sectores, regiones y temáticas globales.
Esta nueva incorporación incluirá 12 CEDEARs de empresas internacionales y 5 CEDEARs de ETFs, que permitirán sumar exposición a sectores como energía, inteligencia artificial, servicios financieros, real estate, salud, commodities y mercados internacionales.
Desde compañías vinculadas al crecimiento de la infraestructura eléctrica y la demanda de IA, hasta ETFs para invertir en Canadá, Asia Pacífico o una canasta diversificada de commodities agrícolas y energéticas, estas nuevas alternativas ampliarán las posibilidades para construir una cartera global.
¿Qué son los CEDEARs?
Los CEDEARs son activos que cotizan en el mercado argentino y que representan acciones o ETF del extranjero. Es decir, son instrumentos del mercado financiero que operan en la bolsa local y que equivalen a una fracción de un activo que cotiza en el extranjero, en dólares. De esta forma, es posible comprar en pesos una parte de una acción de una empresa extranjera o de un ETF (Exchange Traded Fund).
Las 12 empresas
Energía e infraestructura eléctrica
GE Vernova ($GEV) — Ratio 180:1
GE Vernova es una compañía especializada en infraestructura energética. Sus negocios abarcan generación eléctrica, energía eólica, electrificación y soluciones para la red. Su principal driver está vinculado al aumento global de la demanda eléctrica, impulsado por la electrificación de la economía, el crecimiento de los data centers y la transición energética.
Talen Energy ($TLN) — Ratio 63:1
Talen Energy es una generadora y comercializadora de energía eléctrica en Estados Unidos. Cuenta con exposición a generación nuclear y gas natural, y se beneficia de una demanda creciente de energía confiable y continua, especialmente en un contexto de expansión de los data centers y la inteligencia artificial.
Inteligencia artificial, semiconductores y data centers
KLA Corporation ($KLAC) — Ratio 34:1
Es una compañía especializada en soluciones de inspección, control de procesos y análisis para la industria de semiconductores. Sus tecnologías son fundamentales para la fabricación de chips cada vez más avanzados y complejos.
Dell Technologies ($DELL) — Ratio 74:1
Proveedor global de infraestructura tecnológica, con negocios en servidores, almacenamiento, networking, PCs y soluciones empresariales. El crecimiento de los data centers y la adopción de inteligencia artificial representan algunos de sus principales motores.
Western Digital ($WDC) — Ratio 92:1
Desarrolla soluciones de almacenamiento de datos para consumidores, empresas y centros de datos. La creciente generación de información y las necesidades de almacenamiento vinculadas a la IA impulsan la relevancia de este segmento.
Servicios financieros y mercados de capitales
Morgan Stanley ($MS) — Ratio 41:1
Banco de inversión global con presencia en gestión patrimonial, banca de inversión, mercados institucionales y gestión de activos. Su modelo diversificado le permite tener exposición tanto a la actividad de los mercados como al negocio de wealth management.
Interactive Brokers ($IBKR) — Ratio 17:1
Es una plataforma global de trading electrónico utilizada por inversores individuales e institucionales. Ofrece acceso a acciones, opciones, futuros, bonos y otros instrumentos financieros en distintos mercados.
Real Estate
Welltower ($WELL) — Ratio 40:1
REIT especializado en activos inmobiliarios vinculados a la salud y al bienestar de adultos mayores. Su principal driver está asociado a las tendencias demográficas y al crecimiento de la demanda de servicios de salud.
Prologis ($PLD) — Ratio 29:1
Es uno de los principales propietarios y operadores de centros logísticos y depósitos a nivel global. El crecimiento del e-commerce, la reorganización de las cadenas de suministro y la demanda de infraestructura logística son algunos de sus principales impulsores.
Industria y materiales
Linde ($LIN) — Ratio 102:1
Compañía global especializada en gases industriales y soluciones para distintos sectores, incluyendo salud, manufactura, electrónica y energía. Cuenta con un negocio diversificado y contratos de largo plazo con clientes industriales.
Sherwin-Williams ($SHW) — Ratio 69:1
Empresa líder en pinturas y recubrimientos para construcción, industria y otros sectores. Su desempeño está vinculado, entre otros factores, a la actividad de la construcción y la remodelación.
Salud y biotecnología
Natera ($NTRA) — Ratio 51:1
Compañía especializada en diagnóstico genético y medicina de precisión. Sus principales áreas incluyen oncología, salud de la mujer y salud de órganos, con exposición al crecimiento de las pruebas genómicas y la medicina personalizada.
¿Qué son los ETFs?
Los Exchange Traded Funds (ETFs) son conjuntos de activos que pueden estar compuestos por acciones, bonos y commodities, entre otros. Son similares a los Fondos Comunes de Inversión ya que el inversor accede, con un solo vehículo de inversión, a un conjunto de activos. Sin embargo, los ETFs cotizan en bolsa y se pueden comprar o vender en tiempo real en el mercado como si fueran acciones.
El objetivo de inversión de los más conocidos, es replicar valores de índices bursátiles de diversos sectores de la economía. En Argentina, los ETFs cotizan bajo el formato de CEDEAR, en pesos y en dólares.
5 CEDEARs de ETFs
Además de las 12 nuevas empresas que se incorporarán al mercado, también se sumarán cinco CEDEARs de ETFs que permitirán acceder, a través de un único instrumento, a diferentes regiones, sectores y materias primas.
Diversificación geográfica
Canadá: BBCA — Ratio 20:1
El ETF buscará replicar el rendimiento del mercado accionario canadiense. Su cartera incluirá exposición a bancos, energía, minería, materiales, infraestructura y seguros, sectores relevantes dentro de la economía del país.
Puede ser una alternativa para quienes buscan diversificar internacionalmente y sumar exposición a commodities y recursos naturales.
Asia Pacífico: BBAX — Ratio 13:1
Este ETF ofrecerá exposición a mercados desarrollados de Asia Pacífico, incluyendo Australia, Corea del Sur, Hong Kong, Singapur y Nueva Zelanda.
Su composición combinará sectores como finanzas, tecnología, industria y consumo, permitiendo complementar una cartera con exposición a una región diferente de Estados Unidos y otros mercados desarrollados.
Diversificación a través de commodities
iShares S&P GSCI Commodity-Indexed Trust ($GSG) — Ratio 6:1
Permitirá acceder a una canasta diversificada de commodities a través de futuros, con exposición a energía, metales industriales, metales preciosos, productos agrícolas y ganadería.
Puede funcionar como una alternativa de diversificación en escenarios de inflación elevada o fortaleza del ciclo de materias primas, aunque su rendimiento puede estar sujeto a una elevada volatilidad.
Commodities agrícolas
Teucrium Corn Fund ($CORN) — Ratio 4:1
Ofrecerá exposición al precio del maíz a través de contratos de futuros. Su desempeño puede verse influenciado por factores como las condiciones climáticas, la producción y los stocks globales, la demanda para alimentos y biocombustibles y las exportaciones.
Teucrium Soybean Fund ($SOYB) — Ratio 5:1
Permitirá acceder al mercado de la soja mediante futuros. Entre sus principales drivers se encuentran la demanda global, especialmente de China, la producción y los stocks, las condiciones climáticas y la demanda vinculada a biocombustibles.
¿Por qué invertir en CEDEARs?
En primer lugar, hay acciones y activos financieros que cotizan en mercados extranjeros cuyo valor, por estar en otra moneda, puede resultar muy elevado para un inversor local. Por esto, es mucho más accesible para el público inversor local acceder a ellos comprando una fracción de estos a través de un CEDEAR en pesos.
En segundo lugar, la adquisición de CEDEARs reduce la exposición al riesgo y volatilidad del mercado argentino. Este instrumento representa una acción o ETF de empresas que cotizan en mercados internacionales que son, generalmente, más estables y desarrollados.
En tercer lugar, el CEDEAR es una gran alternativa para resguardarse ante un riesgo devaluatorio o de tipo de cambio. Es importante entender que el instrumento se compra en pesos pero representa un activo que cotiza en dólares, por lo tanto, si sube el tipo de cambio (dólar), también sube el valor del CEDEAR en pesos. De esta forma, los ahorros se protegen ante una posible devaluación.
Por último, existen varias empresas que pagan dividendos periódicamente a sus accionistas, por lo cual, es posible acceder a una renta que se liquida en dólar cable. Es decir, al comprar CEDEARs de ciertas empresas, se obtiene una rentabilidad constante.
Beneficios de invertir en CEDEARs de ETF
Diversificación: reducí riesgos a través de un solo instrumento.
Liquidez: Podés operar en cualquier momento durante la rueda de negociación.
Ventajas fiscales: La operatoria de CEDEARs de ETF está exenta del impuesto a las ganancias.
¿Cómo comprarlos?
Lo primero que tenés que hacer para invertir en tanto en CEDEARs como en ETFs es contar con una cuenta de inversión. Si aún no tenés una cuenta de inversión, podés abrirla de forma simple y 100% online en menos de 24hs.
Una vez abierta, transferí desde tu cuenta bancaria a tu cuenta comitente en Balanz el monto que desees invertir. Cuando estas nuevas opciones estén disponibles en el mercado, estarán habilitados para operar desde la sección Cotizaciones, ingresando luego en CEDEARs. Te compartimos un tutorial con el paso a paso para comprar un CEDEAR desde nuestra app.